O que significa liquidação (fechamento da margem)?
Um fechamento de margem ocorre quando a conta de um trader não tem mais margem suficiente para apoiar suas posições abertas. Isso acontece quando o patrimônio na conta cai abaixo do nível de margem exigido, muitas vezes devido a movimentos adversos de preço. Para proteger o trader contra perdas adicionais e garantir que o corretor não seja exposto a risco excessivo, a plataforma fechará automaticamente uma ou mais posições do trader. Esse processo ajuda a manter o requisito de margem.
O Nível de Margem para TradFi pode ser acessado nos dois locais seguintes:
Como a liquidação (fechamento de margem) é acionada no TradFi?
Um fechamento de margem, também conhecido como stop-out, é acionado quando o patrimônio na conta de um trader cai abaixo de uma porcentagem predefinida da margem necessária. Essa porcentagem predefinida é conhecida como nível de stop-out. Quando o patrimônio da conta cair abaixo desse nível, a plataforma começará a fechar automaticamente as posições abertas do trader para evitar perdas adicionais e garantir que a conta mantenha margem suficiente.
Para o TradFi, o nível de Stop-Out é de 50%. Portanto, assim que o nível de margem da conta TradFi do usuário cair para ou abaixo de 50%, o processo de fechamento de margem será acionado.
Observações importantes:
- TradFi não leva em consideração o Mark Price/Preço de Liquidação durante as liquidações.
- Posições protegidas também desencadearão stop-out quando o patrimônio se tornar negativo devido à taxa de swap.
Quando o desbloqueio de margem for acionado em TradFi, ele será exibido da seguinte maneira na aba Ordem Concluída.
Olhando mais de perto a descrição, os usuários podem ver os seguintes componentes:
- Nível de margem, calculado como (patrimônio/margem usada) x 100%.
- Patrimônio
- Margem usada
- P&L
Para traders com múltiplas posições em aberto, TradFi fechará posição(ões) com base em “Maior Perda Primeiro” durante um fecho por margem. Se o Nível de Margem atingir ou cair abaixo de 50%, a posição com as maiores perdas será fechada ao preço de mercado (bid/ask) primeiro, seguida pela próxima maior, e assim sucessivamente até que o Nível de Margem % volte a estar acima da quantidade mínima requerida. Isso é feito para proteger os traders de incorrerem em mais perdas.
Nota importante:
Durante períodos de alta volatilidade do mercado, reaberturas de mercado ou movimentos repentinos de preços, as posições podem atingir rapidamente o limite de liquidação. Para melhor gestão de risco e redução da probabilidade de liquidação, recomenda-se que os traders definam ordens de stop-loss.
No entanto, devido a movimentos rápidos de preços ou lacunas de preços, ordens de stop-loss podem não ser sempre executadas ao preço esperado e podem não evitar totalmente a liquidação. Portanto, recomenda-se que os usuários monitorem de perto suas posições e risco de conta em todos os momentos.